La liquidez es un concepto esencial en las finanzas. La liquidez es la capacidad de los activos para convertirse en efectivo. En el mercado de divisas, la liquidez determina directamente el riesgo y el rendimiento para los inversores. Entonces, ¿qué es la liquidez de forex? ¿Cuáles son las características de la liquidez en el mercado de divisas? Además, ¿qué significa para los inversores?
Índice de contenido:
¿Qué es la liquidez de forex?
La liquidez de Forex es la capacidad de operar, comprar y vender pares de divisas en el mercado sin cambiar significativamente el tipo de cambio.
En comparación con otros mercados financieros, forex es el mercado más líquido, con un volumen de negociación diario de más de $ 5 billones, tiempo de negociación 24/5, y el número de inversores participantes que ingresan al mercado es el más alto.
Los inversores participan en el mercado de divisas a través de corredores. Por lo tanto, aunque el mercado de divisas es altamente líquido, cada corredor ofrece una liquidez diferente a los comerciantes.
Liquidez de los corredores de divisas
Un bróker con buena liquidez se refleja en 2 aspectos: gran volumen de trading y bajo diferencial entre los precios de oferta y demanda.
La liquidez de un corredor de divisas depende en gran medida del proveedor de liquidez. Los proveedores de liquidez son instituciones que comercian con grandes volúmenes de mercado. Tales instituciones pueden ser bancos, fondos de inversión, cooperativas de crédito, fondos de cobertura, corredores de divisas.
Los comerciantes minoristas también proporcionan una pequeña parte de la liquidez al corredor.
El papel del proveedor de liquidez es garantizar la estabilidad de precios. Un proveedor de liquidez mantiene posiciones en grandes volúmenes y está disponible para operar con las posiciones de los inversores en el mercado.
El principal proveedor de liquidez en el mercado de divisas se llama Tier 1. El nivel 1 en el mercado incluye Deutsche Bank, HSBC, Citibank, Bank of America, JPMorgan Chase, UBS…
Un corredor de divisas tiene una alta liquidez cuando se conecta con muchos grandes proveedores de liquidez, lo que permite a los inversores operar rápidamente a los mejores precios del mercado.
Liquidez de los pares de divisas
No todos los pares de divisas son altamente líquidos. Las mayores son las más fluidas, seguidas de cruces y luego exóticas.
Los principales pares de divisas tienen la mayor liquidez porque son populares y, por lo tanto, son los más negociados. Por lo tanto, la propagación de estos pares es la más baja. Por ejemplo, EUR/USD, USD/CAD, GBP/USD, USD/JPY…. Estos pares se pueden comprar y vender en grandes volúmenes sin una diferencia significativa en el tipo de cambio.
En contraste, los pares exóticos tienen la liquidez más baja debido al interés de unas pocas personas, bajo volumen de negociación. Por lo tanto, el diferencial de los pares de divisas exóticos es el más alto. Algunos pares exóticos tienen baja liquidez, como PLN/JPY, NOK/SEK…
La importancia de la liquidez en el mercado forex
Un mercado altamente líquido es mejor que un mercado de baja liquidez. Los inversores obtendrán más beneficios:
Ahorre en costos de transacción
Un mercado altamente líquido tiene muchos compradores y vendedores, los vendedores tendrán que ofrecer los precios más competitivos y los compradores podrán comprar a los precios que esperan. Inversores para operar con spreads bajos. Además, también muestra equidad y transparencia para el mercado.
Manipulación anti-precios
El mercado tiene una alta liquidez tiene un gran volumen de negociación. Es difícil para una organización o individuo realizar pedidos con un gran volumen para manipular el precio.
Ejecución rápida de comandos
En un mercado altamente líquido, las posiciones se ejecutan más rápidamente debido a un número más significativo de compradores, vendedores y entusiasmo.
¿Qué es el riesgo de liquidez en el mercado de divisas?
Cuando el mercado de divisas es ilíquido, el comercio de pares de divisas es difícil. Si el mercado de divisas pierde repentinamente liquidez, las cuentas de inversión de los operadores están en riesgo.
Ejemplo de la crisis del franco suizo (CHF) de 2015. Esta declaración hizo imposible que el mercado interbancario valorara el franco. Como resultado, los corredores de divisas no pueden proporcionar liquidez para CHF. Cuando el mercado interbancario comenzó a fijar precios nuevamente, la tasa EUR/CHF fue demasiado lejos. Este riesgo de liquidez causa un excelente daño a los operadores que operan con CHF. El EUR/CHF cayó de 1.20090 a 0.97401 en un solo día. En un momento dado, la tasa EUR/CHF cayó a 0.84999. Con esta caída, muchas cuentas se quemaron o no pudieron recuperarse. Porque después de la crisis, la tasa EUR/CHF nunca subió a 1.20,000.
Conclusión
El riesgo de liquidez en el mercado de divisas es peligroso. Los inversores solo deben usar un apalancamiento bajo y establecer stop loss para proteger sus cuentas y administrar el riesgo de liquidez.
El artículo anterior explicaba la liquidez, sus características de liquidez y sus riesgos en el mercado de divisas.
Un operador de divisas debe optar por operar con activos altamente líquidos. Esto ayuda a reducir el riesgo y ahorrar en costos de transacción. La liquidez es importante para los mercados financieros. Al decidir invertir, la liquidez es el primer factor considerado.
